https://www.marketwatch.com/investing/fund/vthrx/charts?mod=mw_quote_tab
VTHRX 라는 뱅가드 은퇴타겟펀드인데요,
1년 내내 변동성이 거의 없는 펀드에요. 올라도 0.?% 내려도 0.?%
시장 아무리 좋아도, 나빠도 1%를 넘기는적이 거의 없죠.
그런데 오늘 하루만에 -14.97% 라는 상상을 초월하는 손실이 발생했네요.
이 펀드가 얻는 1년 총수익율보다 더 많이 빠졌어요.
게다가 오늘 시장은 약보합권정도 였는데 말이죠. 이런날은 0.05%정도 내리든 오르든 했었죠.
이게 도대체 어떻게 된 상황인가요?
오늘이 distribution date이었네요. 그만큼이 액면가에서 계산된 것 뿐이니 걱정 하지 않으셔도 됩니다. :)
https://investor.vanguard.com/mutual-funds/profile/distributions/vthrx
아 다시 오른다는 말씀인가요? 휴 다행이네요, 감사합니다
가격은 다시 오르지 않구요. 보통은 distribution 금액이 같은 펀드에 재투자돼서 펀드 보유량이 많아지죠. 결국 총평가금액은 유지가 됩니다. 계좌 activity history를 보시면 dividend나 capital gain이 있을 때마다 같은 금액의 reinvestment 내역이 있을 거예요.
저도 뱅가드 타겟펀드있는데 (깜짝 놀랐지 말입니다) 덕분에 새로운걸 배웁니다. 왜 그런가 궁금해서 찾아보니 이 글이 도움이 되었네요
https://www.bogleheads.org/wiki/Why_did_my_fund_unexpectedly_drop_in_value
저도요. 같은 상황이에요. 휴 다행입니다.
Capital Gain이 발생해서 그런데요.
재투자를 해놓으셨다면 세금을 제외하고는 크게 변하는 상황은 없습니다.
가격이 떨어진만큼 갯수가 늘어나게 되니까요.
Capital gain은 fund 운용을 하면서 주식/본드를 사고 팔아서 발생하는 gain 때문에 발생하고요.
Long term, Short term에 관계없이 LTCG 세율이 적용됩니다.
은퇴계좌에서는 tax event가 발생하지 않으니 별 문제가 없는데요.
Taxable이나 CA/NJ HSA 계좌에서는 tax event가 발생하니 참고 하세요.
Tax event가 발생하면 내는 세금만큼 수익률이 떨어지는 결과를 발생시킵니다.
VTHRX는 올해만 유별나게 CG이 많이 발생했네요.
그만큼 가격 변동이 심한 해가 아니었을까 싶습니다.
라이트닝님 설명 감사드려요, 잘 이해됬습니다.
뉴스 보다가 이 글이 생각나서 링크 드립니다.
https://www.morningstar.com/articles/1076616/lessons-from-vanguard-target-dates-capital-gains-surprise
2021 TDF 가 전반적으로 cap gain 이 많이 발생했는데요.
특히 뱅가드는 TDF 가격을 낮추면서 펀드 업그레이드 받는 투자자들이 많아 기존 펀드 share 를 더 팔아 치운 것 같습니다.
법정소송으로 까지 가고 있다고 합니다.
https://www.cnbc.com/2022/03/15/vanguard-created-big-tax-bills-for-target-date-fund-investors-lawsuit-claims.html
Taxable 계정에 뱅가드 TDF 를 가지고 있고 여기에 돈을 많이 넣어놓은 경우
원치 않게 cap gain 이 발생하여 $9k - $36k 정도의 세금이 발생하였는데요.
펀드 매니저 / 뱅가드가 제대로 관리를 하지 않았고 가이드를 하지 않았다는 것을 이유로 소송 진행중 이라고 합니다.
그럴만 하네요.
저도 다른 펀드에서 capital gain이 발생했는데, 이 capital gain은 long term capital gain과 같이 더해져서 세금 처리가 됩니다.
Long term capital loss가 많으신 분들은 상쇄되어서 없어지니 괜찮겠다 하실 수도 있습니다.
그런데, capital loss carryover가 되어서 작년에서 넘겨받으신 분들은 그냥 거기서 빠집니다.
해마다 3000불씩 loss 처리하는 그 부분에서 빠져요.
Capital loss carryover가 되면 다음해에서는 short term capital loss와 마찬가지의 상태가 되는데, 이 아까운 금액이 날라가더군요.
3000불을 이미 채우신 분들은 일반 dividend로 발급이 되었다면 0,15, 20%의 세금이 붙는데,
Capital gain이 되어버리면 피와 같이 모았던 capital loss에서 삭감이 되어 버려서 ordinary income tax bracket으로 적용이 됩니다.
이부분은 세법을 좀 바꾸면 좋겠네요.
본인 의지로 판 것도 아닌데, 세율이 다르게 적용이 될 수 있거든요.
댓글 [10]